信息技术产业行业研究：AI应用持续落地，看好相关产业链投资机会-240331-国金证券

报告摘要

电子板块：继续看好 AI 及 Q1 业绩有望超预期方向。根据产业链信息，英伟达 GB200服务器需求旺盛，产业链积极备货， AI服务器厂商广达获得谷歌、微软、亚马逊、Meta的 GB200服务器代工大单，谷歌的订单有望最早 7~8月进入测试，9月

核心要点

通信板块：华为 2023 年财报确认通信和计算融合趋势，后市关注三大方向。
我们认为华为财报确认了 ICT 产业正在加速跨界和重构的趋势，通信和
二、关注
长期趋势确定同时短期具备安全估值边界的细分板块，包括行业渗透率较低并处在加速趋势下的 AI+散热、边缘计算（模
三、数据要素价值即将充分释放，继续关注兼具高股息和经营高确定性的运营商板块战
而持续有催化的是数据要素、AI 落地、新质生产力几个产业趋势，在市值驱动上，前者以业绩为主，后者可能以估值为主。
3 月 23 日，阶跃星辰公司推出 Step 系列通用大模型
①展望 24年，

报告信息

文件全名: 《信息技术产业行业研究：AI应用持续落地，看好相关产业链投资机会-240331-国金证券-20页.pdf》
适合读者: 战略规划行业研究员
核心数据: 信创、出海等都在持续进化和落地，预计 24年中央政府、央国企关键行业、海外需求等，都有发力的能力和空间，3月份
还有提升空间，B端受益于行业信创加速推进，人员增速放缓，费用端压力下降。
年 AI 服务器出货有望进入爆发期，今年广达 AI 服务器占营收比重可达双位数百分比，并预测整体服务器营收有望大增
层 HBM3 相比，性能和容量超过 50%。
收入 7041.7 亿元人民币，同比增长 9.6%，呈现加速回升态势。
核心议题: 芯片集成电路晶圆DRAM

常见问题

《信息技术产业行业研究：AI应用持续落地，看好相关产业链投资机会-240331-国金证券》主要包含哪些内容?

电子板块：继续看好 AI 及 Q1 业绩有望超预期方向。根据产业链信息，英伟达 GB200服务器需求旺盛，产业链积极备货， AI服务器厂商广达获得谷歌、微软、亚马逊、Meta的 GB200服务器代工大单，谷歌的订单有望最早 7~8月进入测试，9月核心数据:信创、出海等都在持续进化和落地，预计 24年中央政府、央国企关键行业、海外需求等，都有发力的能力和空间，3月份;还有提升空间，B端受益于行业信创加速推进，人员增速放缓，费用端压力下降。;年 AI 服务器出货有望进入爆发期，今年广达 AI 服务器占营收比重可达双位数百分比，并预测整体服务器营收有望大增。

这份报告由哪家机构发布?

本报告由国金证券发布,发布于 2024 年。

这份报告覆盖哪一年、篇幅多大?

覆盖 2024 年,全文约 18。

这份报告是免费的吗?如何获取?

本报告免费查阅,登录资料宝后即可在线获取完整内容。

这份报告适合哪些读者?

适合战略规划、行业研究员等读者参考。

报告涉及哪些关键议题?

重点分析了芯片、集成电路、晶圆、DRAM等议题。